2025.02.25每日投行/机构观点梳理

魑魅魍魉

国外
1. 瑞银：A股科技公司的机构持仓下降意味着今后有更大增持空间。
2. 高盛：对冲基金加大对亚洲股市押注的意愿创2016年以来最高。
3. 澳新银行：中国人工智能应用提速，中美差距将缩小。
4. 三菱日联：特朗普的关税计划是美元前景的关键。
5. 荷兰国际：多重因素交织下美元未来一周可能出现一些波动。
6. 巴克莱：德国新政府或推动财政宽松，股市料迎政策红利。
7. 三菱日联：若德国大选后政策促进经济增长 欧元将从中受益。
8. 大小摩分析师齐发声：美股资金外流难持续。


国内
1. 中信证券：今年上半年美联储降息空间有限，短期内10年期美债利率或维持高位震荡。
2. 中信证券：德国大选结果落定，欧洲政治动荡暂息。
3. 中信证券：半导体扩产+替代，光伏部分设备和材料将受益。
4. 国盛证券：债券继续调整的压力可能有限。
5. 华泰证券：全球GLP-1产品空缺较大，并购潮有望持续。